Arbitrase: Perbedaan antara revisi

* Misalnya saja nilai tukar ( setelah dipotong biaya penukaran) di [[London]] adalah 5 [[poundsterling]] = 10 [[USD]] = 1.000 [[yen]] dan nilai tukar di [[Tokyo]] adalah 1000 [[yen]] = 6 [[poundsterling]] = 12 USD. Sehingga dengan melakukan penukaran uang senilai ¥1000 akan memperoleh $12 di Tokyo dan dengan menukarkan $12 tersebut di London akan memperoleh ¥1.200, sehingga akan dilakukan arbitrase untuk keuntungan sebesar ¥200 tersebut. Dalam kenyataannya [[arbitrase segitiga]] ini sedemikian sederhananya namun amat jarang terjadi [[di mana]] e atas kurs spot [[valuta asing]] pada [[kontrak serah]] adalah lebih umum dilakukan.

* Contoh arbitrase yang melibatkan [[New York Stock Exchange]] dan [[Chicago Mercantile Exchange]]. Di mana harga saham pada NYSE dan [[kontrak serah]] yang menjadi korespondennya di CME adalah tidak seimbang, salah satunya dapat membeli sedikit lebih murah dan menjual dengan harga lebih mahal. Sebab perbedaan di antara harga tersebut kecil (dan tidak berlangsung lama) maka hal ini dapat menguntungkan apabila dilakukan dengan komputer untuk melakukan analisis harga di berbagai pasar dan secara otomatis melaksanakan perdagangan sewaktu terdapat harga yang selisih jauhy daripada karga keseimbangan. Aktivitas dari arbitraser lainnya dapat membuat hal ini menjadi sangat berisiko. Siapa yang memiliki komputer tercepat dan memiliki ahli matematika terpandai akan memperoleh keuntungan dari suatu selisih kecil berkesinambungan yang bagi [[investor]] individu merupakan hal yang tidak menguntungkan.

 

== Konvergensi harga ==