Komisi Sekuritas dan Bursa Amerika Serikat: Perbedaan antara revisi

== Struktur ==

 

 

Pada SEC, terdapat 4 divisi , 18 kantor dan kurang lebih 3.100 staf, dan disamping kantor pusatnya di Washington, SEC memiliki pula 11 kantor perwakilan yang tersebar di seluruh wilayah Amerika..

# Divisi keuangan perusahaan adalah merupakan divisi yang mengawasi keterbukaan perusahaan publik seperti halnya dengan pendaftaran transaksi, [[penggabungan usaha]]. Divisi ini bertanggung jawab atas pengelolaan EDGAR.

# Divisi regulasi pasar bertanggung jawab untuk mengawasi organisasi regulator mandiri ( [[self-regulatory organization]]) seperti [[New York Stock Exchange]] (NYSE), [[National Association of Securities Dealers]] (NASD) dan [[Municipal Securities Rulemaking Board]](MSRB) serta seluruh perusahaan pialang dan [[bank investasi]]. Divisi ini juga mengajukan usulan-usulan perubahan peraturan dan operasi pengawasan dari industri. Dalam prakteknya SEC mendelegasikan banyak sekali kewenangannya dalam hal penerapan hukum dan pembuat aturan kepada NYSE dan NASD. Dalam kenyataannya pula semua perusahaan perdagangan efek yang belum diatur oleh organisasi regulator mandiri lainnya haruslah menjadi anggota NASD. Pedagang efek individual harus mengikuti ujian yang dilaksanakan oleh NASD untuk menjadi "perwakilan terdaftar" <ref name="nasd">[http://www.nasd.com National Association of Securities Dealers]</ref> <ref name="nasdSec">"How does the NASD differ from the SEC?" Investopedia. Investopedia Inc.</ref>

# Divisi penegakan hukum ini bekerja sama dengan 3 divisi lainnya serta komisi lainnya untuk melakukan investigasi atas pelanggaran terhadap hukum [[sekuriti]] (securities law) serta peraturan-peraturan terkait lainnya serta melakukan tindakan hukum sebagaimana yang diamanatkan oleh undang-undang terhadap pelaku pelanggaran tersebut. SEC umumnya melakukan investigasi secara tertutup. Staf SEC dapat saja meminta dokumen secara sukarela serta pernyataan-pernyataan pimpinan perusahan, ataupun dapat meminta surat perintah penyelidikan dari SEC dimana berdasarkan surat perintah tersebut maka staf SEC dapat melakukan upaya paksa guna meminta dokumen-dokumen serta pernyataan saksi-saksi. SEC dapat mengajukan tuntutan yang disebut "''law suit''"<ref>Law suit dalam hukum Amerika adalah merupakan suatu proses peradilan sipil yang diajukan sebelum perkara tersebut diperiksa oleh pengadilan dimana para pihak memulai suatu perkara, atau penuntutan perkara, atapun mencari suatu penyelesaian hukum.</ref> pada Pengadilan Distrik di Amerika ataupun proses administratif dihadapan hakim peradilan administratif (administrative law judge-ALJ). SEC tidak memiliki kewenangan dalam hal [[pidana]] namun dapat menyerahkan dugaan atas perbuatan pidana yang terjadi kepada negara dan jaksa penuntut federal.